12月底，在零下8度的江苏盐城，当地的农民资金互助合作社正经历比天气更寒冷的冬天。

　　受当地担保公司等民间借贷资金链断裂影响，不久前，盐城多家农民资金互助合作社遭遇挤提存款。其中情况较为严重的是位于盐城射阳县陈洋镇的农民资金互助合作社。

　　事情起因于10月份，射阳县一家大型的担保公司倒闭，涉嫌非法集资，盐城射阳县陈洋镇的不少居民放在该担保公司的钱血本无归。恐慌之下，近百名社员到陈洋农民资金互助合作社要求提取存款。

　　陈洋农民资金互助合作社吸纳存款大约4000万元左右，巨额兑付压力下，该社在兑付了数百万元资金后，一度宣布停兑。

　　此后，射阳县政府介入，要求陈洋农民资金互助合作社尽快变卖资产回笼资金，12月20日，该资金互助合作社恢复兑现，但只兑付到期的社员存款，未到期的不予提款。

　　据悉，为应对挤兑风险，农工办专门开会要求各家资金互助社只收不贷，尽快回笼资金作为兑付预备金。目前，该县共计批设了31家农民资金互助合作社，开业25家，贷款余额1亿多元。

　　“为了防止再发生挤兑风险，这几天我们还会在县级层面，探索建立一个农民资金互助合作社的协会，要求资金互助社缴纳存款准备金，比例参考银行业中小银行的存款准备金标准。”射阳县农工办主任孙树声12月24日告诉记者。

　　“其实在盐城，我们还不是最严重的。”陈洋农民资金互助合作社一位员工称，同在盐城的龙城集团10月底抽逃了连云港灌南4家互助社的上亿元资金，龙城在盐城设立的一家资金合作社，目前已经停业。

　　“每天涌来上百人”

　　王先生在陈洋镇街上经营电器生意，今年年中，他在信贷员的推销下加入了陈洋农民资金互助合作社，并投入资金3万多元，期限为一年。

　　存入1万元，资金互助社会当场分红300元，等到期后，再给利息425元，总共的利息大概在6厘多。

　　资金互助社的信贷员相当于银行的客户经理，在射阳，不少信用社或银行退休的员工，由于在当地有着广泛的客户源，往往转到农民资金互助合作社牵线拉存款，收取一定的佣金，称为“返点”。

　　10月份时，射阳县一家投资担保公司倒闭，数千万元投资血本无归，射阳县借贷市场一度风声鹤唳。一些为该担保公司揽生意的资金掮客，同时兼做一些镇上农民资金互助合作社的信贷员，他们鼓动之前招揽的储户到资金互助社提款，遂引发大面积挤兑。

　　陈洋农民资金互助合作社是重灾区，“像赶集一样，接连几天都有近百人过来，第一天我们兑付了600多万，然后就不敢再兑了”。前述陈洋农民资金互助社员工称。

　　停兑后，储户更加恐慌，有人提出了打折转让存款单；也有镇上的开发商趁机过来招揽生意，即购买住房，可以用存款单抵扣部分房款。

　　事发后，射阳政府敦促陈洋农民资金互助合作社的理事长尽快处理了价值2500万元的资产，用于兑付准备，12月20日重启兑付后，目前已经兑付资金1500万元左右，还剩下2600万元。

　　“我们要求到年底时，陈洋合作社要剩下2000万左右的存款，之前该合作社最大规模时候有6000万存款，是本地最大的一家。”孙树声说。

　　祸起担保公司倒闭

　　农民资金互助合作社起始于2006年中央一号文件。该文件提出引导农户发展资金互助组织，其后在2006年底，银监会出台政策，鼓励农村地区实行社员民主管理的社区性信用合作组织。

　　江苏为最早试点此类互助性机构的省份，盐城又是江苏先试先行的地区，并形成了“盐城模式”， 孙树声透露，目前盐城的农民资金互助合作社有160家左右，2010年底存款总额接近20亿元。

　　根据规定，农民资金互助合作社采取社员制，吸纳社员存款，用于向社员贷款。不过，孙树声承认，由于监管有难度，一些合作社存在资金违规投放的现象。

　　陈洋农民资金互助合作社便存在此类问题。据本报记者调查，陈洋农民资金互助合作社的理事长此前是射阳县的一个房地产开发商，此后买下了陈洋镇一所学校，现在改成了当地的实验中学，该理事长兼任该校校长。之后又向射阳政府提交申请，成立了陈洋农民资金互助合作社。

　　据上述农商行人士透露，该合作社资金并非全部用于社员贷款，还有一部分用于帮助企业和政府垫付工程款资金，从而获取2分及以上的利息收入。还有部分资金用于企业借贷。目前该资金互助社正在打官司，追讨放出去的款项。

　　但前述陈洋农民资金互助合作社的工作人员对此有不同说法， “理事长的账分为两部分，用于外面垫付工程款拆借主要用的老板自己的钱，和资金互助社是分开的。”

　　“政府十分重视农民资金互助合作社挤兑可能带来的社会问题，承诺如果三角债源头在政府的，政府会优先对这部分款项予以清偿，保障储户存款。”孙树声告诉记者，最近的地方政府会议已经强调了这一点。

　　孙树声表示，之前为了防止农民资金互助合作社规模做大后，风险失控以及资金违规使用，“我们要求一般合作社的规模（存款）控制在2000-3000万元，现在基本都维持在这个水平”。另一个指标是，一般资金要保持在存款的15%以上，即杠杆率控制在6倍以下。

　　只收不贷防挤兑

　　目前农民资金互助合作社一般管理都在县一级政府，以盐城为例，2007年刚开始试点时，审批和监管由市农工办负责，此后这一权限下放到了县一级。

　　在县级层面，目前主要由农工部进行监管。人手不足，缺乏金融监管经验，都让互助社资金投向成为监管难题。

　　“人民银行和审计局有时候也会进行审查，但是多头监管并没有遏制大面积违规。”上述农商行人士称，今年3月份审计局检查过陈洋农民资金互助合作社，12月11日，射阳人民银行也对该社进行了检查。

　　“今年农民资金互助合作社的兑付压力比往年都要大，特别是年底，很多小企业资金链断裂，而一些农民资金互助合作社资金违规拆借给了这些企业。我们已经要求资金互助社只收不贷，做好兑付准备，防止挤兑引起倒闭。”孙树声透露。

　　同时，射阳县农工办还准备牵头成立当地的农民资金互助合作社协会，尝试建立对资金互助社的新监管模式。

　　这个协会最主要的规则是，资金互助社要缴纳存款准备金，以防止流动性风险，缴纳标准参照中小银行机构的准备金标准，准备金以存款形式存放于当地国有大行。

　　今年央行第二次下调存款准备金率后，中小金融机构的缴纳标准为17%。

　　另外，针对资金投向的监管，协会将聘请外部的审计机构每年对农民资金互助合作社进行审计。

　　“金融办也会成为农民资金互助合作社的监管方，提升金融监管的专业水准。”孙树声称，政府还要向广大农民做知识普及，让大家了解资金互助合作社的相关知识，“因为现在很多机构打着合作社的名头，进行非法集资，很多人无分辨能力”。